博通近日公布了其2026财年第二季度财报，显示公司在人工智能（AI）领域收入同比激增143%，创下历史新高。尽管如此，公司首席执行官Hock Tan在财报电话会议上透露，其核心客户谷歌正在寻求芯片供应商的多元化，以降低对单一供应商的依赖。
财报显示，博通第二季度总营收达到222亿美元，同比增长48%，其中AI半导体业务表现尤为亮眼，收入达到108亿美元，占总营收的近一半。公司预计第三季度AI半导体收入将进一步增长至160亿美元，全年AI半导体收入有望达到560亿美元，同比增长约180%。
在电话会议上，Hock Tan坦言，谷歌作为博通最重要的客户之一，正在推进供应商多元化策略。他表示，尽管双方已签署长期合作协议，但谷歌寻求多元化采购是意料之中的事。Hock Tan强调，博通与谷歌的关系依然稳固，双方的合作具有战略性和实质性，谷歌对博通的承诺金额庞大。
博通还首次详细披露了其与多家硅谷巨头的合作细节。公司计划为OpenAI部署1.3吉瓦（GW）的算力，并在下半年为meta部署首批1GW的算力。博通还与Anthropic达成协议，从2027年开始提供5GW的下一代TPU算力。这些合作项目展示了博通在AI基础设施领域的强大实力和市场影响力。
为了进一步扩大在AI领域的布局，博通宣布联合阿波罗和黑石等顶级投资者创建AI XPV平台，计划到2028年部署超过20吉瓦的计算能力。该平台的首期资金高达350亿美元，目前正由阿波罗主导启动。Hock Tan表示，这一平台将为AI前沿实验室提供充足的规模化算力，以最低成本和功耗满足其需求。
尽管博通在AI领域取得了显著成绩，但公司也面临着利润率下降的挑战。第二季度，博通的整体毛利率降至77.1%，同比下降230个基点。首席财务官Kirsten Spears解释称，这主要是由于产品组合变动所致，利润率相对较低的定制ASIC业务在总营收中的比重快速增加。预计第三季度综合毛利率将进一步下滑至74%左右。
在回答分析师关于竞争对手抢夺代工厂产能的问题时，Hock Tan表示，获取产能不仅仅是砸钱的问题，博通已经获得了2026和2027年所需的供应，并正在着手解决2028和2029年的问题。他强调，博通在供应链管理方面具有显著优势，能够确保客户的需求得到满足。
博通还展示了其在网络技术领域的领先地位。公司基于200G和400G SerDes实现铜缆直连，并通过以太网和PCIe交换机驱动核封装铜缆互连。在以太网规模互联方面，博通已持续出货逾一年的业界唯一100太比特以太网交换机，并将于本季度流片下一代200太比特交换机。这些技术突破为博通在AI集群互联领域奠定了坚实基础。
